私募基金
资管计划
公募基金
私募路演
交易记录
1.2924
0.7013
0.80 0.60
近一月累计增长率
本基金沪深300
暂无数据
1.76%
5.09%
45.25%
富荣富兴纯债债券型证券投资基金
004441
富荣基金管理有限公司
债券型
中低风险
开放交易
2017-03-09
20,059,055.74份
日期
单位净值
累计净值
净值变动
2026-09-24
1.2924
1.4263
0.70%
2026-09-23
1.2834
1.4173
0.05%
2026-09-22
1.2828
1.4167
0.38%
2026-09-21
1.2779
1.4118
0.19%
2026-09-18
1.2755
1.4094
0.43%
2026-09-17
1.2701
1.4040
-0.02%
2026-09-16
1.2703
1.4042
0.12%
2026-09-15
1.2688
1.4027
0.09%
2026-09-14
1.2676
1.4015
-0.13%
2026-09-11
1.2692
1.4031
-0.26%
资产分布 (截止日期 2026-06-30)
| 资产分布 | 占总资产比例(%) |
| 股票 | 0 |
| 债券 | 0 |
| 现金 | 0 |
| 其他 | 0 |
主要持有 (截止日期 2026-06-30)
| 债券名称 | 数量(张) | 公允价值(元) | 占净资产比例 |
|
17国开15 170215
|
70,000 | 7,481,089.86 | 29.79% |
|
21国开10 210210
|
50,000 | 5,449,710.96 | 21.70% |
|
26超长特别国债03 2600003
|
40,000 | 4,142,265.22 | 16.50% |
|
24特国01 019742
|
28,000 | 2,991,400.33 | 11.91% |
|
25特国02 019776
|
17,000 | 1,589,246.63 | 6.33% |
中低风险
中债综合全价(总值)指数收益率×90%+1年期定期存款利率(税后)×10%
郑宇光 -- 基金经理
曾担任平安资产管理有限责任公司交易员、投资组合经理,太平资产管理有限公司投资经理, 上投摩根基金管理有限公司投资经理,中信保诚基金管理有限公司固收总监助理、投资经理,长江证券(上海)资产管理有限公司投资经理,上海勤远投资管理中心(有限合伙)量化研究总监、基金经理,泰信基金管理有限公司固收投资总监、基金经理。 2024年8月加入富荣基金,现任总经理助理、基金经理。
过秀 -- 基金经理
2008年7月至2012年6月在招商基金管理有限公司担任基金会计,2012年6月至2013年5月在国海证券股份有限公司担任固定收益研究员,2013年5月至2015年7月在世纪证券有限责任公司担任债券交易员,2015年7月至2020年7月在摩根士丹利华鑫基金管理有限公司担任债券交易员,2020年8月加入富荣基金,历任富荣基金管理有限公司专户部投资经理、兼专户部总经理助理,现任富荣基金管理有限公司基金经理。
在一定程度上控制组合净值波动率的前提下,力争长期内实现超越业绩比较基准的投资回报。
本基金的投资范围主要为具有良好流动性的金融工具,包括国债、金融债、企业债、公司债、央行票据、中期票据、短期融资券、资产支持证券、次级债、可分离交易可转债的纯债部分、债券回购、银行存款等法律法规或中国证监会允许基金投资的其他金融工具(但须符合中国证监会的相关规定)。
本基金不投资于股票和权证,也不投资于可转换债券(可分离交易可转债的纯债部分除外)、可交换债券。
本基金通过宏观周期研究、行业周期研究、公司研究相结合,通过定量分析增强组合策略操作的方法,确定资产在基础配置、行业配置、公司配置结构上的比例。本基金充分发挥基金管理人长期积累的行业、公司研究成果,利用自主开发的信用分析系统,深入挖掘价值被低估的标的券种,以尽量获取最大化的信用溢价。本基金采用的投资策略包括:期限结构策略、行业配置策略、息差策略、个券挖掘策略等。
首先,本组合宏观周期研究的基础上,决定整体组合的久期、杠杆率策略。
一方面,本基金将分析众多的宏观经济变量(包括GDP增长率、CPI走势、M2的绝对水平和增长率、利率水平与走势等),并关注国家财政、税收、货币、汇率政策和其它证券市场政策等。另一方面,本基金将对债券市场整体收益率曲线变化进行深入细致分析,从而对市场走势和波动特征进行判断。在此基础上,确定资产在非信用类固定收益类证券(现金、国家债券、中央银行票据等)和信用类固定收益类证券之间的配置比例,整体组合的久期范围以及杠杆率水平。
其次,本组合将在期限结构策略、行业轮动策略的基础上获得债券市场整体回报率,通过息差策略、个券挖掘策略获得超额收益。
1、期限结构策略。通过预测收益率曲线的形状和变化趋势,对各类型债券进行久期配置;当收益率曲线走势难以判断时,参考基准指数的样本券久期构建组合久期,确保组合收益超过基准收益。具体来看,又分为跟踪收益率曲线的骑乘策略和基于收益率曲线变化的子弹策略、杠铃策略及梯式策略。
(1)骑乘策略是当收益率曲线比较陡峭时,也即相邻期限利差较大时,买入期限位于收益率曲线陡峭处的债券,通过债券的收益率的下滑,进而获得资本利得收益。
(2)子弹策略是使投资组合中债券久期集中于收益率曲线的一点,适用于收益率曲线较陡时;杠铃策略是使投资组合中债券的久期集中在收益率曲线的两端,适用于收益率曲线两头下降较中间下降更多的蝶式变动;梯式策略是使投资组合中的债券久期均匀分别于收益率曲线,适用于收益率曲线水平移动。
2、行业配置策略。债券市场所涉及行业众多,同样宏观周期背景下不同行业的景气度的发生,本基金分别采用以下的分析策略:
(1)分散化投资:发行人涉及众多行业,本组合将保持在各行业配置比例上的分散化结构,避免过度集中配置在产业链高度相关的上中下游行业。
(2)行业投资:本组合将依据对下一阶段各行业景气度特征的研判,确定在下一阶段在各行业的配置比例,卖出景气度降低行业的债券,提前布局景气度提升行业的债券。
3、息差策略。通过正回购,融资买入收益率高于回购成本的债券,从而获得杠杆放大收益。
本组合将采取低杠杆、高流动性策略,适当运用杠杆息差方式来获取主动管理回报,选取具有较好流动性的债券作为杠杆买入品种,灵活控制杠杆组合仓位,降低组合波动率。
4、个券挖掘策略。本部分策略强调公司价值挖掘的重要性,在行业周期特征、公司基本面风险特征基础上制定绝对收益率目标策略,甄别具有估值优势、基本面改善的公司,采取高度分散策略,重点布局优势债券,争取提高组合超额收益空间。
| 名称 | 费率 |
| 基金管理费 | 0.30% |
| 基金托管费 | 0.10% |
| 销售服务费 | -- |
| 条件 | 认购费率 |
| 条件 | 申购费率 |
| 0.00万元 < 申购金额 < 100.00万元 | 0.80% |
| 100.00万元 ≤ 申购金额 < 300.00万元 | 0.50% |
| 300.00万元 ≤ 申购金额 < 500.00万元 | 0.30% |
| 申购金额 ≥ 500.00万元 | 1000.00元/笔 |
| 条件 | 赎回费率 |
| 0天 < 持有期限 < 7天 | 1.50% |
| 7天 ≤ 持有期限 < 90天 | 0.05% |
| 持有期限 ≥ 3月 | 0.00% |
- 富荣富兴纯债债券型证券投资基金更新的招募说明书 --- 2026-06-09
- 富荣富兴纯债债券型证券投资基金基金产品资料概要更新 --- 2026-06-09
- 富荣富兴纯债债券型证券投资基金基金合同更新 --- 2025-04-18
- 富荣基金管理有限公司关于旗下基金新增销售机构、开通基金定期定额投资和基... --- 2026-09-14
- 富荣富兴纯债债券型证券投资基金2026年中期报告 --- 2026-08-31
- 富荣基金管理有限公司旗下全部基金2026年中期报告提示性公告 --- 2026-08-31
- 富荣基金管理有限公司关于提醒投资者防范不法分子假冒本公司名义从事诈骗活... --- 2026-08-08
- 富荣富兴纯债债券型证券投资基金2026年第2季度报告 --- 2026-07-21
- 富荣基金管理有限公司旗下全部基金2026年第2季度报告提示性公告 --- 2026-07-21
- 富荣基金管理有限公司关于终止广东华润银行股份有限公司办理旗下基金相关销... --- 2026-07-10
- 更多
提示：以上数据来源于巨灵财经，仅供参考，产品信息以基金合同为准，基金交易实际费用以基金公司确认为准。市场有风险，投资须谨慎，基金过往业绩不代表未来表现，也不作为任何投资建议，请根据自身风险承受能力进行投资决策。